KB Private Equity 2

i fond se oceňuje 1x ročně

Fond je uzavřen pro nové investice

Fond KB Private Equity 2 investuje až 100 % prostředků do účasti na různých fondech zaměřených na investování v západní a v menší míře i střední Evropě, které dále řídí private equity a private debt investice (tzv. cílové fondy). Vybrané cílové fondy jsou řízeny výhradně zkušenými správci.

Fond kvalifikovaných investorů - exkluzivní investiční příležitost pro klienty Komerční banky. Investorem mohou být pouze tzv. kvalifikovaní investoři dle zákona č. 240/2013 Sb., o investičních společnostech a investičních fondech.

Toto řešení umožňuje investovat nižší objem finančních prostředků do třídy aktiv, která je obvykle dostupná jen velkým institucionálním investorům (banky, pojišťovny, penzijní fondy) kvůli požadavkům na výši minimální investice a profesionální investory, kterým je přizpůsobena právní struktura. Minimální výše investice je 1 mil. CZK.

Fond KB Private Equity 2 investuje až 100 % prostředků do účastí v přibližně 10 cílových fondech zaměřených na investování v západní a v menší míře i střední Evropě. Cílové fondy jsou řízeny výhradně zkušenými správci, kteří se často na trzích private equity a private debt pohybují již více než 20 let.

Přibližně 70 % prostředků fondu KB Private Equity 2 bude investováno do cílových fondů zaměřených na private equity a 30 % prostředků do cílových fondů zaměřených na private debt. Poměr obou složek se bude v průběhu existence fondu měnit – na počátku bude více převažovat investice do složky private debt, naopak tato složka by měla postupně klesat k nule, jak budou jednotlivé investice splaceny.

Jde o uzavřený podílový fond, podílník tedy nemá právo požádat o zpětný odkup podílových listů. Tato zdánlivá nevýhoda umožňuje investovat maximum shromážděných prostředků podílníků do cílových fondů private equity a private debt aktiv, neboť fond nemusí tvořit rezervy na odkupy, a zároveň jsou chráněni podílníci před poklesem hodnoty fondu z důvodu vynuceného odprodeje aktiv kvůli výraznějšímu odkupu většího podílníka.

Cílovaná vnitřní míra výnosovosti fondu KB PEF 2 je 7-8 % ročně. Výnos není garantovaný a závisí na úspěšnosti investic jednotlivých cílových fondů. Odhad bere v úvahu správcovský poplatek fondu ve výši 1,25 % ročně a případnou výkonnostní odměnu.

Investiční horizont fondu KB PEF 2, který je definován jako maximálně 14 let, je potřebné chápat především jako očekávanou formální dobu existence fondu od jeho vzniku do ukončení jeho činnosti, tedy maximální dobu do likvidace fondu. Správce fondu předpokládá, že fond ukončí svoji činnost již okolo 12. roku, přičemž nejsilnější cash flow lze očekávat mezi 7. až 11. rokem.

Omezená likvidita investice - po dobu trvání fondu nebude organizován sekundární trh, převoditelnost bude jen mezi kvalifikovanými investory. KB ani IKS KB nemají povinnost najít investorovi protistranu nebo podílové listy odkoupit do svého portfolia.

Celkový cílovaný objem úpisu je 30 mil. EUR. Upsané prostředky jsou bezprostředně investovány do fondu KB Private Equity 2.